Hoe lank moet ek wag vir `n huis-ekwiteitslyn?

Daar is nie `n streng wagtydperk vir die verkryging van `n huislike ekwiteitslyn van krediet nie. Dit is sekondêre verbandlenings wat huiseienaars `n draaiende kredietreël bied. Om die HELOC te kry, het jy billikheid nodig. As jy genoeg aandele het ten tye van die afhandeling van jou huis koop, kan jy so min as 30 tot 45 dae `n HELOC kry. Dit is die tyd wat dit benodig vir lening onderskrywers om die aansoek te verwerk. Hulle gebruik hierdie tyd om te bevestig dat u aan die uitleenvereistes vir die nuwe skuld voldoen.

Hoeveel ekwiteit benodig ek?

Voordat jy kan oorweeg om na `n HELOC te kyk, benodig jy ten minste 20 persent aandele in jou huis. As jy jou huis gekoop het deur middel van `n program wat slegs lae minimum afbetalings vereis, soos `n lening vir die Federale Behuisingsadministrasie, kon jou leningafbetaling so laag as 3,5 persent gewees het. Dit kan selfs nul wees met `n Amerikaanse landelike landelike lening vir landelike landelike gebiede. As die mark vinnig waardeer en die waarde van jou huis word hoër as wanneer jy dit gekoop het, hoef jy nie jare te wag terwyl jy die lening afbetaal om hierdie ekwiteitsdoel te tref nie.

Hoeveel kan ek kry?

HELOC-leners sal nie meer as 85 persent van `n huis se waarde uitleen nie (uitsonderlike situasies kan tot 90 persent styg). Dit beteken dat as jy 20 persent aandele in jou huis het, is jou maksimum vir die aftrekking van ekwiteit met `n HELOC 5 persent. As huismarkte daal, kan leners selfs meer reticent wees om die lening goed te keur. Die rede hiervoor is dat HELOCs sekondêr beskou word - ook na verwys as tweede posisie - na die primêre verband. In die geval dat `n negatief plaasvind, is tweede-posisie lenings tweede vir die primêre verband en word geen opbrengs gewaarborg indien die negatief-likwidasiebates minder is as alle leningwaardes nie.

Gestel jy het hoër ekwiteitsvlakke in jou huis, sê 40 persent, jy kan toegang tot hoër kredietreëls hê. Byvoorbeeld, as jou huis gewaardeer is op $ 300,000 en jy het $ 120,000 in ekwiteit, sal jy waarskynlik 50% van die ekwiteit as `n HELOC kry. Om meer te kry, moet u die hoogste kredietwaardigheidsriglyne vir leners nakom.

Onderskrywingsriglyne

Op dieselfde manier as die oorspronklike verband aansoek, vereis leners volle onderskrywing vir HELOCs. As jy net jou aankoop voltooi het, het jy dalk nie `n nuwe aanslag nodig nie, veral as die HELOC-aansoek met dieselfde lener as jou verband is. Deur dieselfde lener te gebruik, verhoog ook die goedkeuringskanse omdat die tweede posisie nie ondergeskik is aan `n ander maatskappy nie.

Afgesien van die evaluering, moet u lener kredietkontrole doen en u inkomste en skuld bevestig. Uitleners wil ook ten minste twee jaar van belastingopgawes, sowel as jou mees onlangse betaalstubs. Die skuld-tot-inkomste verhouding moet voldoen aan riglyne wat daarop dui dat jy jou skuld sonder swaarkry kan betaal op grond van jou inkomste. Jou DTI-verhouding moet nie 45 persent oorskry sodra die HELOC-terugbetalings ingereken word nie.

tip

Die IRS stel jou in staat om rente betalings op `n HELOC af te trek. Die aftrekking is egter beperk op HELOC-lyne teen $ 100,000. Praat met jou belastingadviseur om die grootste voordele te kry.